Valuation Adjustments for Improved Risk Management

Informations projet

ABC-EU-XVA

N° de convention de subvention: 813261

DOI

10.3030/813261

Projet clôturé

Date de signature de la CE 5 Septembre 2018

Date de début 1 Novembre 2018

Date de fin 31 Octobre 2022

Financé au titre de

• EXCELLENT SCIENCE - Marie Skłodowska-Curie Actions

Coût total

€ 1 550 869,20

Contribution de l’UE

€ 1 550 869,20

Coordonné par

STICHTING NEDERLANDSE WETENSCHAPPELIJK ONDERZOEK INSTITUTEN
Netherlands

CORDIS fournit des liens vers les livrables publics et les publications des projets HORIZON.

Les liens vers les livrables et les publications des projets du 7e PC, ainsi que les liens vers certains types de résultats spécifiques tels que les jeux de données et les logiciels, sont récupérés dynamiquement sur OpenAIRE .

Livrables

Websites, patent fillings, videos etc. (3)

Videos

Short videos of ESRs research activities

Public website completion

"The public website for the EID ""ABC-EU-XVA"" is available."

Blog and social media

Communication/outreach activities of the fellows

Documents, reports (1)

Draft Thesis ready

At the end of the project the draft PhD Theses of the 6 ESRs should be readyThis is the responsibility of all partners in particular of the particular academic partners and supervisors

Publications

Other (8)

Convergence of a robust deep FBSDE method for stochastic control

Auteurs: Kristoffer Andersson, Adam Andersson, Cornelis W. Oosterlee
Publié dans: ARXIV, 2022, Page(s) 1-27
Éditeur: ARXIV

An itroduction to rating triggers for collateral-inclusive XVA in an ICTMC framework

Auteurs: Kevin Kamm
Publié dans: ARXIV, 2022
Éditeur: ARXIV

Accelerated Computations of Sensitivities for xVA

Auteurs: Griselda Deelstra, Lech A. Grzelak and Felix L. Wolf
Publié dans: ARXIV, 2022
Éditeur: currently in CWI's repository, and it is submitted for publication

A Multi-Level Monte Carlo Lagrange-Galerkin method for solving a XVA hybrid model in European options

Auteurs: Graziana Colonna, Ana M. Ferreiro-Ferreiro, José A. García-Rodríguez and Carlos Vázquez
Publié dans: SSRN, 2023
Éditeur: SSRN
DOI: 10.2139/ssrn.4353116

A novel approach to rating transition modelling via Machine Learning and SDEs in Lie groups

Auteurs: Kevin Kamm and Michelle Muniz
Publié dans: ARXIV, 2022
Éditeur: ARXIV

GPU acceleration of the seven-league scheme for large time step simulation of stochastic differential equations

Auteurs: Shuaiqiang Liu, Graziana Colonna, Lech Grzelak and Cornelis Oosterlee
Publié dans: ARXIV, 2023
Éditeur: ARXIV
DOI: 10.48550/arxiv.2302.05170

Expectation-maximization for univariate reinforced urn processes under left-truncation and right-censoring

Auteurs: Luis Souto, Pasquale Cirillo, Cornelis W. Oosterlee
Publié dans: SSRN, 2020
Éditeur: CWI's repository, and in SSRN

A new self-exciting jump-diffusion process for option pricing

Auteurs: L.A. Souto Arias, P. Cirillo and C.W. Oosterlee
Publié dans: ARXIV, 2022
Éditeur: ARXIV

Peer reviewed articles (10)

Joint and Survivor Annuity Valuation with a Bivariate Reinforced Urn Process

Auteurs: Luis Souto Arias; Pasquale Cirillo
Publié dans: Insurance: Mathematics and Economics, Numéro 99, 2021, Page(s) 174-189, ISSN 0167-6687
Éditeur: Elsevier BV
DOI: 10.1016/j.insmatheco.2021.04.004

International Journal of Financial Studies

Auteurs: Marco de Francesco and Kevin Kamm
Publié dans: International Journal of Financial Studies, Numéro 10(2), 2022, Page(s) 38, ISSN 2227-7072
Éditeur: MDPI
DOI: 10.3390/ijfs10020038

A stochastic Asset Liability Management model for life insurance companies

Auteurs: Marco Di Francesco; Roberta Simonella
Publié dans: Financial Markets and Portfolio Management, Numéro 5, 2023, Page(s) 1-34, ISSN 2373-8529
Éditeur: Springer
DOI: 10.1007/s11408-022-00411-0

On the stochastic Magnus expansion and its application to SPDEs

Auteurs: Kamm, Kevin; Pagliarani, Stefano; Pascucci, Andrea
Publié dans: Journal of Scientific Computing, Numéro 89(3), 2021, Page(s) 1-31, ISSN 1573-7691
Éditeur: Springer
DOI: 10.1007/s10915-021-01633-6

Numerical solution of kinetic SPDEs via stochastic Magnus expansions

Auteurs: Kevin Kamm, Stefano Pagliarani and Andrea Pascucci
Publié dans: Mathematics and computers in simulation, Numéro 207, 2023, ISSN 0378-4754
Éditeur: Elsevier BV
DOI: 10.1016/j.matcom.2022.12.029

How to handle negative interest rates in a CIR framework

Auteurs: Marco Di Francesco; Kevin Kamm
Publié dans: SeMA Journal, Numéro 79(4), 2022, Page(s) 593–618, ISSN 2281-7875
Éditeur: Springer
DOI: 10.48550/arxiv.2106.03716

Total value adjustment for European options in a multi‐currency setting

Auteurs: Iñigo Arregui; Roberta Simonella; Carlos Vázquez
Publié dans: Applied Mathematics and Computation, Numéro 9, 2022, Page(s) 126647, ISSN 0096-3003
Éditeur: Elsevier BV
DOI: 10.1016/j.amc.2021.126647

XVA in a multi-currency setting with stochastic foreign exchange rates.

Auteurs: Roberta Simonella and Carlos Vázquez
Publié dans: Mathematics and Computers in Simulation, Numéro 207, 2023, Page(s) 59-79, ISSN 0378-4754
Éditeur: Elsevier BV
DOI: 10.1016/j.matcom.2022.12.014

Deep learning for CVA computations of large portfolios of financial derivatives

Auteurs: Kristoffer Andersson; Cornelis W. Oosterlee; Cornelis W. Oosterlee
Publié dans: Applied Mathematics and Computation, Numéro 409, 2021, Page(s) 126399, ISSN 0096-3003
Éditeur: Elsevier BV
DOI: 10.48550/arxiv.2010.13843

A deep learning approach for computations of exposure profiles for high-dimensional Bermudan options

Auteurs: Kristoffer Andersson, Cornelis W. Oosterlee
Publié dans: Applied Mathematics and Computation, Numéro 408, 2020, Page(s) 126332, ISSN 0096-3003
Éditeur: Elsevier BV
DOI: 10.1016/j.amc.2021.126332

Conference proceedings (2)

Modelling and Computing the Total Value Adjustment for European Derivatives in a Multi-Currency Setting

Auteurs: Íñigo Arregui, Roberta Simonella and Carlos Vázquez
Publié dans: Progress in Industrial Mathematics at ECMI 2021, Numéro 1, 2022, Page(s) 313-319, ISBN 978-3-031-11818-0
Éditeur: Sppringer
DOI: 10.1007/978-3-031-11818-0_41

A Multi-Level Monte-Carlo with FEM for XVA in European Options

Auteurs: Graziana Colonna, Ana M. Ferreiro-Ferreiro and Carlos Vázquez
Publié dans: Progress in Industrial Mathematics at ECMI 2021, Numéro 1, 2022, Page(s) 321-327, ISBN 978-3-031-11818-0
Éditeur: Springer
DOI: 10.1007/978-3-031-11818-0_42